农商银行谋划构建金控集团，也是传统银行盈利模式难以为继后的主动突破，是农商银行开辟新的利润增长点的内在冲动。
农商银行谋划构建金控集团，同样也是通过提升综合服务能力，满足客户多样化金融需求，打造业务闭环、提高核心竞争力的需要。
农商银行要真正构建跨区跨业综合金融控股集团，既取决于监管政策是否支持，也取决于金融牌照能否顺利获得。
完成在港挂牌上市的广州农商银行，现在雄心勃勃。董事长王继康日前在接受记者采访时表示，未来广州农商银行将以“大零售、大投行、大资管、大同业、大平台”为战略导向，加快构建全牌照跨区跨业综合金融控股集团，在更大范围的市场竞争中建立核心竞争力。目前，广州农商行拥有一家金融租赁公司和24家村镇银行，正计划争取的牌照包括直销银行、消费金融公司、信用卡公司、基金公司等。
瞄准金融控股集团的并非只有广州农商银行一家，紫金农商银行早就在谋划以消费金融、金融市场及直销银行独立持牌等子公司形式，构建金融控股公司模式。其他一些体量较大的农商银行，也在悄然搭建金控集团框架。
布局综合性金融控股集团的农商银行，一般都属于全国农商银行第一方阵的领军者，资产规模超千亿。例如，截至2016年末，广州农商银行资产规模达6609.51亿元，在中国所有农商行中排名第五；紫金农商银行资产规模为1341亿元，在江苏省农商银行中排名第二。广州农商银行已在港上市，紫金农商银行也正在衔枚疾进，冲击主板市场。这些农商银行理念超前，眼光独到，积极进取，发展速度较快，同时危机意识很强，对于正在到来的智能金融时代，更有着强烈的忧患意识。随着资产规模的不断膨胀、区域影响力越来越大，这些农商银行已越来越不满足于偏安一隅，固守农村大本营，或者仅仅靠经营传统业务，以赚利差为生。他们不仅谋求像其他大中型商业银行一样，挣脱区域约束，实现跨区域发展，更想跨业腾挪，开辟新的疆场，拓展新的天地，在更广阔空间里翱翔。他们的终极目标，是想通过跨区跨业发展，树立“全国性”和“全能银行”的品牌形象，开启农商银行发展的新纪元。
农商银行谋划构建金控集团，也是传统银行盈利模式难以为继后的主动突破，是农商银行开辟新的利润增长点的内在冲动。受金融脱媒、利率市场化和互联网金融的影响，农商银行优质客户不断流失减少，贷款需求不断萎缩下降，资金运用面临巨大压力。不仅如此，资金获取成本的高企，经济下行压力的不减，也让以传统存贷款业务为生的农商银行，感受到了盈利的巨大压力。加上长期深耕本地市场，一些农商银行的本地市场占有率已经非常高，继续增长的空间非常有限。多重压力之下，那些资产质量不错、符合监管要求的新锐农商银行，为提高资金运用效率、分散经营风险，开始尝试变身金控集团，寻求高附加值的可持续和稳定增长的盈利模式，努力获取诸如租赁服务费、财务咨询费、贸易佣金等其他收入，提高中间业务收入占比。而一些农商银行率先拿到了金融租赁公司牌照，也大大增强了其向投融资等其他业务领域发展的信心。
农商银行谋划构建金控集团，同样也是通过提升综合服务能力，满足客户多样化金融需求，打造业务闭环、提高核心竞争力的需要。从农村信用社演变而来的农商银行，大多数业务单一，产品创新不够，技术手段落后。如果说，单纯提供传统银行的信贷业务，在互联网金融不发达、客户需求相对单一的时代，尚能让客户“留步”的话，那么，随着互联网金融的异军突起，客户对金融需求的不断增加，传统存贷款业务已远远不能满足客户需要，也很难留住客户了。在此背景下，农商银行只有不断拓展经营业务范围，为客户提供综合金融服务，才能让自身在激烈的市场竞争中存活下来。通常，一个客户在存贷款业务得到满足的同时，其租赁、保险、消费、理财等投融资需求也能获得满足，面对这样的银行，客户不仅不会轻易离开，新客户群也会被源源不断吸引过来。但要打造这样一个闭环，成为全牌照的全功能银行是必须的，也只有跨业提供综合金融服务，这个闭环才能完美实现。一旦闭环完成，农商银行就拥有了“在更大范围的市场竞争中建立核心竞争力”的资本。
当然，农商银行要真正构建跨区跨业综合金融控股集团，既取决于监管政策是否支持，也取决于金融牌照能否顺利获得。一方面农商银行只有始终把“服务三农，支持小微”作为自身发展的主线，将获得的牌照，用于扶持小微企业，才能得到更多包括发放牌照在内的政策支持，如果发展资管、同业、投行等的目的，是为了“脱农向虚”、“脱农向城”，这样的战略导向是不会获得监管层支持的；另一方面，能否获得全牌照，也取决于农商银行各子公司是否具有良好的公司治理结构、内部控制机制和健全的风险管理体系。从目前情况看，全牌照的获得并不容易，农商银行成为金控集团尚有很长的路要走。比如，广州农商银行目前仅拥有一张金融租赁公司牌照，直销银行、消费金融公司、信用卡公司、基金公司等牌照，尚付之阙如。虽然银监会对设立消费金融公司的要求是，“以市场需求为导向，促进消费金融公司稳健发展，成熟一家、设立一家”，对设立金融租赁公司也是“成熟一家批一家”，但农商银行相关子公司“条件成熟”并不容易。即便是体量大、法人治理结构相对完善的广州农商银行，要想在短期内拿到这么多牌照，也是很难的，更不要说其他农商银行了。
其实，一锹挖不成井，一笔画不成龙。与其急于构建金控集团，还不如在全功能银行的战略难以实现前，一步一个脚印地将自己打造成“准金控集团”或者“准全能银行”。虽然农商银行在某些领域的金融牌照不容易获得，但这并不妨碍农商银行跟其他持牌机构的合作。客户需要的综合金融服务，无论是自己子公司提供，还是合作伙伴提供，只要能满足，客户就不会轻易离去。这就为农商银行创造条件去拿到更多牌照，赢得更多时间。何况，假如有了金融租赁公司牌照、直销银行牌照和消费金融公司牌照，即便其他牌照没有，金控集团也已初具雏形。先打造一个“准金控集团”，不仅可以锻炼队伍，也可以更好地抢占先机。
来源：金融时报-中国金融新闻网
作者：徐绍峰
http://www.financialnews.com.cn/ncjr/nsh/201707/t20170706_120476.html
